股票基础知识记录

集合竞价知识

委托价格,必须在涨跌停板价格范围内才可以,否则就是无效委托。要是把委托价定在比涨停价还高,自然今天就卖不出去。证交所还规定,当天不成交的委托单会自动撤销,所以委托就会是无效的。

1)9:15—-9:20 这五分钟开放式集合竞价时间里,可以委托买进和卖出的单子,是可以随时撤单的,所以,你看到的匹配成交量可能是虚假的,由于这5分钟是可以撤单的,于是,很多主力在9:20分之前(如9点19分30秒左右)撤单,而此时当你买进时,你若不撤单,他可是撤出了。然后,他把货卖给了你。因此,你一定要把撤单键放在手上。

2)9:20—9:25 这五分钟开放式集合竞价时间里,可以输入委托买进和卖出的单子,但不能撤单。有的投资者认为,他己打撤单就完事了。事实上,这五分钟撤单无效,撤单也是白输入的。这五分钟,你看到的委托是真实的。因此,要抢涨停板的,一定要看准这五分钟。但你不知道这五分钟哪些股票要涨停板,利用大智慧按81和83不能看到。

3)9:25—9:30 这五分钟里不叫集合竞价时间,电脑这五分钟可接收买和卖委托,也可接收撤单,这五分钟电脑不处理。如果你打进的委托价格估计能成交,那么你的撤单是排在后面来不及的,对于高手而言,这五分钟可以换股票,比如:你集合竞价卖出股票后,资金在9:25就可用,你还可以在9:26买进另一只股票。还有,你要买到刚开板的新股,就得高打价格,你高于开盘价的那部份资金在9:25可以返回,你又可以利用这返回的资金做其它操作。

7)集合竞价阶段的有效申报价格应符合下列规定:

沪深两市每个交易日9:25至9:30的开盘集合竞价阶段,两个交易所交易主机都不接受撤单申报。

不过在接受交易申报的其它时间内,两个交易所规定有所不同。沪市未成交申报在其接受交易申报的时间内可以撤销,具体为每个交易日9:15至9:25、9:30至11:30、13:00至15:00;而深交所规定14:57至15:00,深交所交易主机也不接受参与竞价交易的撤销申报,在它接受申报的其它时间里,未成交申报可以撤销。

集合竞价:就是在 9:15 到9:25 卖出或买入自己的股票。

但集合竞价并非那么简单,首先如果你卖出股票,必须判断出集合竞价就是最高点,比方说,昨天涨停,今天高开到六,七个点附近,那集合竞价肯定是最高点,即使不是最高点,该股在开盘后肯定回落,毕竟有获利盘涌出,所以你要在集合竞价卖掉股票,然后择时在低点买入,或者不再关注,这就看情况了。

那么如何在集合竞价填单,这是个学问。

如果你想以开盘价买入,那么越接近9点25分挂买单,越接近真实的开盘价格(可以挂个比现价高几分的价格,开盘肯定立即成交。高几分是防止到9点25分的时候价格又涨了几分)。如果你并不在意成交价格是否是开盘价,而是想在集合竞价阶段就想把该股买到,怕开盘主力就直接封涨停,那么可以在早上9点15分之前就挂涨停价买单。

成交的顺序是:先是价格优先,然后才是时间优先,所以你只要在9:25之前报比当时价低一毛钱肯定成交,有的人担心,是不是报的价低了,自己就亏了。

放心好了,你毕竟是散户,你的影响很小,如果成交,肯定是开盘价,不用担心自己的价报的低,报低是为了肯定能成交。成交符合:价格优先,然后是时间优先。卖的时候想第一时间卖出,就挂卖单最低价的卖价。买的时候想第一时间买入,就挂最高价的买价。

总之,最终成交价格并不是按照你的挂价来成交。

股票基本知识

【量价关系总结】

价格涨:做多力量大;价格跌:做空力量大。

放量(成交量涨):“多/空”分歧,有人买进也有卖出。

缩量(成交量跌):“多/空”一致。有人买没人抛(都看多),或有人卖没人买(都看空)。

价格的上涨和下跌是做多力量和做空力量的博弈。量涨说明买卖双边(买/卖)活跃,量缩说明买或卖都双边不活跃。

除了价格和成交量之外的第三维度:主力行为状态。出力在出货还是吸筹建仓?

【价升量涨】:做多力量较大,买卖活动频繁。如果是主力正在建仓吸筹,很好,跟进即可。如果是主力在出货,那么就要谨慎。

总结:主力在吸筹建仓初期,价升量涨好。主力出货后期,价升量涨不好。

【价跌量缩】:做空力量强,买卖双边不活跃。有人想抛但没人敢接盘,或者大家觉得这只是短暂回调,所以有人想买入但是没人卖。此时其实可能庄家已经在分批出货,要谨慎。

如果庄家已经建仓完成,那么下跌没事,因为庄不可能让自己手上那么多筹码亏钱,所以还是会抬高。如果是主力在分批偷偷出货,这时候缩量下跌就很危险。

总结:主力吸筹建仓完成时(俗称:超跌/震仓/洗盘),价跌量缩好,主力很可能会锁仓,筹码都在手里择时拉升。主力出货后期,价跌量缩不好。

【价跌量涨】:做空力量大,且买卖双边活动频繁。有人卖出,有人接盘。这种情况要看情况,不一定一定不好。有可能主力在逼你卖出筹码。


1、成交量,代表多空双方看法的分歧程度,缩量表示看法趋于一致,放量表示双方看法分歧较大;

2、成交量,表示资金的参与意愿,参与深度,表示个股或者大盘的活跃程度,横向衡量成交量的指标是换手率

3、成交量和价格有背离和同步两种关系,放量发生在趋势转折的拐点上,缩量发生在明显的上升或者下降趋势中。

虽然只是简单的几句话,大家自己慢慢的体会下,虽然字面的文字不多,需要理解的东西不少。可以说理解了量价,你能在股市或者说金融市场走的更远。

今天我们继续深入讲一下量价的具体关系,什么情况是正常的,什么情况是不正常,什么情况个股可参与,什么情况不可参与,资金分别是个什么态度等。分为详细的十种情况来讨论:

先说五种放量的情况

1、地量地价

这种情况一般发生在,长期下跌的末期,是筑底的表现

注意,是长期下跌,所以对于地量地价的判断,一般要从较长的周期判断,比如趋势下跌了半年或者一年,有效性会提高。

另外,特别提示,如果股价在一直下跌的过程中,没有出现过持续的或者阶段性的带量下跌,即便出现了所谓的地量地价,也并不意味着市场底部出现。逻辑是,这种情况空头的能量还没有完全释放,后市继续下跌的可能性极大。市场非要跌到多方丧失信心,跌势才可能停止。同时,地量出现之后,很可能会马上出现地价,但也可能会继续下跌一段时间。逻辑是,有人还想卖出筹码,但却没人想买的状态。

真正的地量地价,是一种跌无可跌的状态,这个状态是任何资金方都没有办法去造假的。逻辑是,已经熬到所有持股的人都装死去了,场外资金想要入场的时候,底就到了,开始进入下一个阶段,吸筹。

2、量增价平

一共有两种情况,高位的放量不涨,和低位的量增价不涨。

a、股价如果处于阶段性的低位,或者出现了上述地量地价的情形,成交量放大但是价格不涨,说明有资金已经开始进场建仓了,解放了很多被套死的空头,所以放量,建仓行为相对保守,加上多空分歧,所以价格没有明显的上涨。

但是,这种情况也可能意味着,后面还有一点小小的下跌,是大资金为了建仓的成本更低反手做的空,故意打压,希望拿到更多的低位筹码

b、股价如果处于高位放量却不上涨,稍微有一点股票常识的人都知道什么情况了,有人在出货。逻辑是,股价涨幅太高,获利盘太多,急于套现,多方就算是热情再高涨,也挡不住获利盘的涌出。

3、放量上涨

放量上涨意味着多空双方的意见分歧,但是多方占上风。三种情况,股价处于阶段性的低位,股价处于上升期趋势中,或者股价处于阶段性的顶部

a、股价处于阶段性的底部,这是多方开始进攻或者是不顾一切建仓的表现,大资金开始建仓,但是一部分小资金依旧不看好后市,所以浮筹在过程中不断涌出,这就是出现了放量上涨情况。

b、股价处于上升趋势中,放量上涨意味着多方不断突破关键阻力位的抛压,不断消化对手盘的力量,使股价继续向上,这是非常健康的上升趋势

c、股价处于阶段性的顶部,出现放量上涨,要么就是疯牛的状态,天量见天价,要么就是资金在做对敲,为出货做准备。逻辑是,大量的抛单才会有大的成交量,而大量的筹码一般在大资金手上,那么散户是很难承接的,所以肯定会出现上述的放量不涨或者放量微跌,如果放量还涨,对敲是合理的解释。

4、天量天价

这种情况一般出现在股价上涨的末期,在上述对倒或者是交易者极度疯狂的情况下,创出的天量天价,紧接着就是盛极而衰。逻辑是,当所有看多的人都买入筹码之后,已经没有新的力量再能推升股价继续走高了,那么此时,也就应该考虑减仓或者清仓离场了

但是注意,有些股票创出历史性的天量天价,也可能会继续走高。因为或许这只是一个阶段的小高潮,就像在15年的时候,谁都不知道尽头在哪里。这个时候怎么判断,要看看买入的都是哪些人,卖出的又是哪些人。如果买入的都是散户,那么结果可想而知,如果买入的都是有备而来的大资金,那么你懂。

另外,量价关系有滞后性,所以天量出现之后未必立刻就是天价,当然也不然会有天价,所以不要想当然的认为,不见天量天价就不出,高位放量不涨就是有问题的,避险为宜。

5、放量下跌

这种情况大家一定不少见了,去年股灾期间由开始恐慌性的无量空跌,有人想卖没人愿意买,到后来左侧交易者开始进场主动买套,部分抄底资金进场,以及救市资金的参与,开始出现了放量下跌,这就意味着离底部不远了。等到市场出现了地量地价,就可以着手准备进场了。

以上就是关于放量的各种情况。

下面是5种缩量情况:

1、缩量上涨

这意味着什么不用我再多说了,前面已经讲过很多遍了,成交量的多少代表着多空双方对后市的分歧程度,缩量上涨意味着对后市一致看涨。

a、如果这种情况发生在相对底部,表明,多方高价求货。但是,筹码已经基本都集中在看多的大资金(或庄家)手里了,流通盘很少因此,只要有一点买盘,股价就会涨起来。 如果这种情况出现,应该直接追入。

案例1: 创业板在2013年启动的时候,就符合这种情况,该建仓的资金基本都已经建仓完毕了,一筹难求,所以出现了缩量上涨的情况。包括其他在底部启动的票,都是这种情况,大家可以自己去翻翻。

b、如果这种情况发生在阶段性顶部,表明,筹码被集中了在大资金(或庄家)手里,没有人愿意接力,所以有人在自拉自唱。 如果这种情况出现,应该绝对规避。

案例2: 比较经典的短庄票,中电电机就是这种情况。对温州帮的手法有了解的朋友知道,最后的那几天缩量可不是妖股的缩量加速,而是没有人接力或者说出货空间不够,而做的自拉自唱,筹码都在他们自己手里呢。

c、如果这种情况发生在股价上涨的过程中,这就单纯意味着多空双方预期一致,股价已经开始加速上涨了。 如果这种情况出现,看情况操作,但是尽量不追缩量板,毕竟获利盘太多,量没消化,你不知道什么时候出个奇葩,直接就砸了。

案例3: 这种情况太多了,基本上走的漂亮的牛股都有这种情况,市场人气达到一定程度之后,赚钱效应明显,大家都对它有期待,所以就一致拿着了。经典的老妖王特力A,最近的廊坊发展、新妖王四川双马都是这种情况。

2、无量空涨

这个是缩量上涨的一种极端形式。主要出现在连续上涨的小盘股(比如次新股),或者是强庄票。

市场回暖初期,一些资金往往会集中攻击一些盘子比较小的有利好的股票,以此来带动市场人气。盘子小、多空一致看涨,所以不需要太多资金轻松就可以拉升股价。或者前期的低价区域浮动筹码都被收集完毕,大多数的投资者惜售的情况,同样不需要太多的资金就可以快速拉升股价。

另外中国股市早期很多庄家控制的股票,会发生这种上涨无量的情况,因为流通盘几乎都在庄家手里了,他们又不做对倒去放量,就是硬拉。如果这种情况出现,可以直接跟进或者加仓。

案例:拿A股历史上第一个真正意义上的庄票,以后成为了那个年代很多庄家的标准模板,这只股票叫做界龙实业,是由一个个人大户名字叫马晓指挥的。

3、缩量下跌

a、如果出现在下跌过程中或者阶段性的底部,这种情况说明多空双方一致看跌,空方的能量没有办法完全释放,后市继续下跌的可能性极大。

如果这种情况出现,袖手旁观为上策。

案例1:熔断股灾3.0期间,很多个股都是这种走势。随便举个例子,工业 4.0 概念的秦川机床。

b、如果处于阶段性的顶部,说明被高度控盘,没有人愿意接力,因此大资金(或庄家)任由散户自行左右行情,或者见到一个买家就卖出一点筹码。

如果这种情况出现,尽量回避。

案例2:很多庄票都是这种走势,经典的资金链断裂庄票三峡新材就是这种走势。

c、如果发生在上涨趋势中的阶段性向下回调,当浮筹被新介入者买入或者庄家承接之后,股价往往会继续上涨。这属于上涨趋势中的正常缩量阴调,也是最常见的现象。

如果出现这种情况,反而是介入的良好机会。

案例3:非常正常的常见现象,基本上所有的上涨趋势股票都是这种情况,随便那个巨龙管业举例子大家看一下。

4、无量空跌

这是缩量下跌的一种极端情况,一般出现在一些跳水的庄股,或者有重大利空的股票中。背后的逻辑是,各路资金不计成本的出逃,买方观望,市场承接极度匮乏。

高位横盘的长庄股,资金链断裂或者重大利空,基本就是崩盘,断崖式下跌,一般都是连续跌停。

所以,一般庄股在庄家已经全身而退或者资金链断裂的情况,一年都不会有什么行情。如果这种情况出现,要绝对的规避。

案例1:2015年股灾期间的大盘走势,基本就是这种情况,虽然量没有无的那么夸张,但是国家队进场救市,就是为了防止这种无量空跌造成的流动性枯竭。

案例2:庄票遇到庄家的资金链断裂,2011年12月份的三峡新材就是这种情况,基本上就相当于崩盘,断崖式下跌。

另外,一直是未解之谜的康达尔庄家K先生在1998年操纵的的康达尔上,内部矛盾导致合作伙伴不计成本的抛售,也大体上可以归结为资金链断裂。

5、底部巨量

底部明明应该是一个相对比较温和的位置,却发生多空双方的巨大分歧,所以说这是一种特殊现象。这表明,跌势还没有完全消化,调整时间还不够久,却出现了巨大利好。

这种情况,要看进场的都是哪些资金了,如果是散户接力,后市很可能继续下跌,大资金则借利好出货。如果是大资金接力,那么后市很可能开启一波行情,也可能先打压,直到清洗掉同期进入的浮筹之后再拉升。

当然,发生这种情况,还有可能是被限制的流通股上市、增发或者送股的股票开始流通,也有可能股价下跌过程中被资金在半山腰做了一波假的反弹或者横盘。但无论是哪种底部巨量,都不值得参与,毕竟多空双方还处于巨大分歧状态,待情况缓和趋势明朗再进不迟。


好了,关于缩量的五种情况就说这么多,基本涵盖了所有的情况,但是在交易过程中会遇到各种各样的其他配合因素,因此,需要结合盘面情况,做具体的判断。

记住一句话:成交量可以造假。所以最有把握的事情还是分析资金的成本位,毕竟想要赚钱的都得低买高卖。除了关注成交量对应的股价位置,还要关注承接股票的都是哪些人,这个平时就需要多关注龙虎榜了,或者分时过程中的单子大小,或者中长线可以关注F10季报、半年报、年报等。

在金融市场,不仅仅是股市,任何资金都不会逆趋势而为,大资金更不例外,他们只有在趋势拐点的时候会和大众背道而驰,因为他们建仓需要时间。